应对老龄社会，养老财富储备元年来临

自我国进入老龄社会以来，快速的老龄化进程伴随着“未富先老”的挑战。为应对这一严峻形势，《国家积极应对人口老龄化中长期规划》应运而生，其中首次提出了“稳步增加全社会的养老财富储备”的战略目标。

人口老龄化已成为我国社会面临的一大难题。数据显示，我国60岁以上人口占比远超全球平均水平，且这一比例仍在持续上升。老龄社会根据65岁以上人口的占比分为三个主要阶段，而中国正迅速步入老龄社会，预计2035年将达到超级老龄社会。值得注意的是，我们在进入老龄化社会时，人均GDP与发达国家相比存在巨大差距。

养老困境的核心问题在于养老金体系的压力日益增大。我国养老保险体系的三支柱中，第一支柱承担了大部分养老需求，而第二支柱和刚刚起步的第三支柱发展相对滞后。数据显示，以企业年金为主的第二支柱规模相对较小，第三支柱即个人养老金更是处于起步阶段。与发达国家相比，我国的养老金资产占GDP比重远低于国际平均水平。

在这一背景下，《规划》鼓励家庭、个人建立养老财富储备，并强调了企业财富积累与合理分配的重要性。养老金制度的改革势在必行，应从国家、企业、个人三支柱转向个人账户管理，有条件的企业可将额外的养老金作为福利打入个人账户，以实现结构合理、高效运行，真正惠及每一位老人。

虽然我国已推出了税延养老保险试点，但效果并不如预期。为吸引更多资金进入养老金融市场，我们需要明确的政策激励和规范。尽管如此，资本市场对养老金融市场的兴趣已经日益浓厚。

为做强私人养老金储备，我们必须正视目前养老保险体系的问题，并寻求有效的解决方案。未来，随着政策的不断推动和市场的逐步成熟，我相信我国的养老财富储备将稳步增加，为老年人提供更好的保障。在这个过程中，每一个人都应该积极参与到养老财富储备中来，为自己的未来做好充分的准备。和企业也需承担起应有的责任，共同构建一个更加健全、可持续的养老体系。《中国养老金投资白皮书》数据显示，截至今年11月7日，养老FOF推出约一年时间，其总规模已迅猛增长达到214亿元。在这一创新金融产品的领域内，已成立的养老目标FOF产品达到69只，展示了强大的市场活力和潜力。

其中，目标日期型养老FOF产品尤为引人注目，它们主要服务于2030至2050年前后退休的人群，覆盖了广泛的受众群体。特别的是，目标日期介于2035年至2040年的养老FOF规模尤为突出，达到42.5亿元，占比高达69%，这一数据充分反映了该区间内人群对于养老投资的旺盛需求。

白海峰指出，这一发展趋势实际上揭示了我国养老金投资体系改革的方向。未来，我们需要结合境内外的投资环境，推动多元化投资策略与全球资产配置的实现。在全球化的背景下，将养老金投资于国际金融市场将是一个重要的发展方向，这将有助于提高养老金的收益率和风险管理能力。

《中国养老金投资白皮书》还深入研究并预测，以养老金第三支柱为代表的长期资金，将会在我国资本市场中发挥越来越重要的作用。这些长期资金不仅为资本市场提供稳定的资金支持，同时也将推动资本市场的健康发展。随着养老FOF等养老金投资产品的不断发展和完善，我国养老金体系的稳健性和可持续性将得到进一步提升。

养老FOF作为养老金投资的新模式，正在受到越来越多人的关注和认可。随着相关政策的不断出台和市场环境的逐步完善，养老FOF产品将继续发挥其独特优势，为我国的养老事业做出重要贡献。