钟蓉萨副会长在《建立中国特色第三支柱个人养

尊敬的各位领导、嘉宾和朋友们：

大家好！今天，中国证券投资基金业协会副会长钟蓉萨发表了主题为“共创个人养老金繁荣发展的新纪元”的演讲。她聚焦于养老第三支柱的建设，深入了个人养老金账户在投资与税收优惠方面的重要作用。在此，我向大家分享钟蓉萨副会长的演讲要点及课题研究成果。

钟蓉萨副会长在演讲中强调，个人养老金账户是实施个人养老金制度的核心载体。这一账户不仅承载着个人的养老投资选择，更是税收优惠政策的直接体现。她表示，银行、保险、基金和互联网金融机构等都将在这一进程中发挥重要作用，共同为个人养老金账户的开设和管理提供全方位服务。

谈及课题研究的艰辛与成果，钟蓉萨副会长用“难能可贵”来形容。从课题启动到成果发布，短短几个月的时间里，课题组进行了大量调研和论证，形成了宝贵的学术成果。她表示，课题组的学术研究过程非常扎实，从实操角度出发，不仅进行制度设计，更注重落地实施的可能性。

钟蓉萨副会长提到，“行动起来”是推动个人养老金制度发展的关键。她和她的团队一直在积极推动养老金第三支柱的发展，通过与政策制定者、学者和市场服务机构的紧密合作，形成了良好的互动机制。这种互动不仅推动了部门间的沟通与合作，更为第三支柱的制度推动和政策制定起到了润滑作用。

关于第三支柱的定义，报告强调其个人养老金制度的属性，突出老百姓的自主选择权。通过税收优惠政策进行鼓励和引导，这与第一、第二支柱有显著不同。钟蓉萨副会长表示，“个人养老金”这一名称更符合中国人的传统文化，有助于形成统一、简单、好懂、响亮的口号，推动第三支柱的建设。

钟蓉萨副会长还谈到了关于账户制的共识。她表示，只有坚持账户制模式，才能让税收优惠政策真正惠及老百姓。银行、保险、基金、信息平台和监管部门应共同参与账户管理，形成一个动态的全生命周期管理过程。

钟蓉萨副会的演讲为建立中国特色第三支柱个人养老金制度提供了深入的思考和建议。她呼吁各方共同努力，推动个人养老金账户的普及和完善，为中国的养老事业贡献力量。随着今年公募基金纳入税延养老框架的实施，我们有信心做得更好。让我们共同期待个人养老金繁荣的新纪元！

我代表基金业协会对报告的正式发布表示衷心祝贺，并感谢所有为建立中国特色第三支柱个人养老金制度做出贡献的人们！让我们携手共创一个更加美好的养老未来！美国IRA个人退休账户的制度研究揭示，其本质为一个信托账户，允许符合条件的金融机构如银行、券商和基金开设。资金的来源广泛，只要在缴费额度内，均可存入此账户，并履行信义义务。个人在此账户内拥有养老金投资的自主权，充分体现投资账户的概念。

在我国，我们认识到需要加强对投资账户对应的银行资金账户的管控，确保资金形成闭环，只有在退休后或达到领取条件时才能支取养老金。我们让银行在前端管控资金，而在后端则放开投资管理的账户。除了银行，我们还允许基金公司、保险公司以及符合一定条件的互联网销售机构为个人开设养老投资账户，以最大限度地为百姓提供便利。这一举措的重要性不容忽视。

近期的调查，包括与蚂蚁金服的合作问卷和郑秉文教授的社会调研，均指出参与的便捷性对民众参与意愿有着决定性的影响。信息平台在整个过程中扮演着关键角色，全程记录缴费、投资和领取的每一个环节，以身份证为识别，整合并保管每个人在各服务机构的所有记录。这不仅方便了民众查询个人信息，还通过系统对接与税务机关核报，为民众提供账户缴费的税优凭证，简化报税抵税流程。信息平台还保障了制度的可持续运行，为监管部门提供信息监测和风险监控等服务。

关于产品制的讨论仍在继续。去年由于账户体系尚未建立，财税22号文在试点地区采用针对保险产品的税优凭证抵扣模式。我们期待今年5月1日试点转常规如期启动，公募基金等产品纳入第三支柱投资范围，转向账户制成为必然选择。在座的各位已经达成共识，我们共同努力推动这一进程。

在2018年的最后一天，证监会批准了第三批养老目标基金，不到半年时间已有40只产品获批，其中12只已成立，募集规模近40亿元。我们强调“重户数”和“重定投”，帮助投资者树立长期投资理念，养成长期投资习惯。这只是开始，未来将有更多养老产品面世，满足百姓的多样化养老投资需求。

养老是百年大计，是应对中国人口老龄化问题的重要途径。我们推动养老金第三支柱的建设，是因为这是正确的事，需要坚持也值得坚持。面对即将到来的5月1日，我们需要行动，让公募基金等产品如期纳入税延养老账户的投资范围。时间紧迫，让我们共同努力，相信行动的力量。在政界、学界、业界和每个人的共同努力下，税延养老试点转常规能够如期启动，共同开启第三支柱个人养老金繁荣发展的新征程！让我们在新的一年里，为实现更加繁荣美好的世界而不懈努力！

我要感谢大家的聆听和支持。让我们一起朝着共同的目标前进，为建设更加繁荣美好的世界贡献我们的力量！